बाजार नियामक सेबी ने एक्सिस म्यूचुअल फंड के पूर्व मुख्य डीलर वीरेश जोशी और दुबई स्थित व्यापारी प्रिजेश कुरानी को एक्सिस म्यूचुअल फंड के कारोबार से जुड़े एक मामले में प्रतिभूति बाजार से सात साल के लिए प्रतिबंधित कर दिया है।
नियामक ने यह भी निर्देश दिया कि मामले में पहले से जब्त किए गए 30.56 करोड़ रुपये को वसूली माना जाए और निवेशक सुरक्षा और शिक्षा कोष में स्थानांतरित कर दिया जाए। नोटिस प्राप्तकर्ताओं को जांच अवधि के अंत से जमा की तारीख तक गैरकानूनी लाभ पर 12% वार्षिक ब्याज का भुगतान करने के लिए भी कहा गया है।
24 जुलाई को पारित सेबी के अंतिम आदेश में पाया गया कि जोशी, जो एक्सिस एमएफ के मुख्य डीलर थे, के पास फंड हाउस के आसन्न आदेशों के बारे में गैर-सार्वजनिक जानकारी तक पहुंच थी और उन्होंने इसे कुरानी के साथ साझा किया। आदेश के अनुसार, कुरानी ने एक्सिस एमएफ ऑर्डर से पहले ट्रेड करने और लाभ के लिए पोजीशन को स्क्वायर ऑफ करने के लिए कई खातों का उपयोग किया।
1 सितंबर, 2021 और 31 मार्च, 2022 के बीच की अवधि के लिए ट्रेडों की जांच की गई। सेबी ने कहा कि उसके अलर्ट सिस्टम ने एक्सिस म्यूचुअल फंड के ट्रेडों में फ्रंट-रनिंग अलर्ट उत्पन्न किया था, जिसके बाद एक जांच की गई।
नियामक ने कहा कि इस योजना में लोगों और संस्थाओं का एक नेटवर्क शामिल है। इसमें कहा गया कि जोशी सूचना स्रोत थे, कुरानी ने व्यापार किया, और अन्य ने व्यापारिक खातों की व्यवस्था करने में मदद की या अपने खातों का उपयोग करने की अनुमति दी।
सेबी ने कहा कि सुमित देसाई, प्रणव वोरा और वैभव पंड्या ने खच्चर खातों की व्यवस्था करने और ट्रेडिंग बुनियादी ढांचा प्रदान करने में मदद की। नियामक ने यह भी पाया कि धारिणी कुरानी, रेखा कुरानी, भारती गोदया, एमकेबी बेस्पोक ऑडियो जनरल, निशिल मार्फटिया, ओल्गा ट्रेडिंग, भाविन शाह, रूपल शाह और वीज़ा कैपिटल पार्टनर्स के खातों के माध्यम से व्यापार किया गया था।
सेबी ने इस योजना का वर्णन कैसे किया
सेबी के अनुसार, फ्रंट-रनिंग ट्रेडों ने दो व्यापक पैटर्न का पालन किया। खरीद-बिक्री पैटर्न में, अग्रणी धावक ने एक्सिस एमएफ के खरीद आदेश से पहले शेयर खरीदे और फंड के आदेश के बाद कीमत बढ़ने के बाद बेच दिया। विक्रय-विक्रय-खरीद पैटर्न में, अग्रणी धावक ने एक्सिस एमएफ के विक्रय आदेश से पहले बिक्री की और कीमत कम होने के बाद वापस खरीदा।
सेबी ने कहा कि कुरानी ने दुबई से मार्फटिया स्टॉक ब्रोकिंग और वुडस्टॉक ब्रोकिंग के ट्रेडिंग टर्मिनलों का उपयोग करके व्यापार किया। इसमें कहा गया है कि ट्रेडों को कई खातों के माध्यम से निष्पादित किया गया था और एक्सिस एमएफ के आदेशों से पहले स्थिति का दोहराया पैटर्न दिखाया गया था।
नियामक ने कहा कि सबूतों में ट्रेड लॉग, कॉल रिकॉर्ड, व्हाट्सएप चैट, नोटिस प्राप्तकर्ताओं के बयान, ट्रेडिंग टर्मिनल डेटा और "जादूगर" जैसी कोडित पहचान के संदर्भ शामिल हैं। सेबी ने पाया कि यह शब्द जोशी को संदर्भित करता है और रिकॉर्ड पर मौजूद सामग्री से पता चलता है कि वह इस योजना में शामिल थी।
सेबी ने कहा कि जोशी की भूमिका एक निष्क्रिय सूचना वाहक की तुलना में अधिक गंभीर थी। आदेश में कहा गया है कि उन्होंने इस योजना की कल्पना की और इसकी योजना बनाई, कुरानी के साथ समन्वय किया, व्यापारिक गतिविधि को निर्देशित किया और दुबई स्थित इकाई के माध्यम से गलत लाभ प्राप्त करने में मदद की।
कुरानी की भूमिका को भी केंद्रीय माना गया। सेबी ने कहा कि उन्होंने ऑफशोर निष्पादन केंद्र के रूप में काम किया, कई जुड़े खातों का इस्तेमाल किया और यह छिपाने में मदद की कि ट्रेडों को कौन नियंत्रित करता है और कौन लाभान्वित हुआ है।
सबसे अधिक लाभ वीज़ा कैपिटल पार्टनर्स को 14.07 करोड़ रुपये का हुआ। निशिल मार्फटिया के खाते में 3.08 करोड़ रुपये, ओल्गा ट्रेडिंग में 3.01 करोड़ रुपये, धारिणी कुरानी में 2.79 करोड़ रुपये, भाविन शाह में 1.98 करोड़ रुपये, एम के बी बेस्पोक ऑडियो जनरल में 1.83 करोड़ रुपये, रूपल शाह में 1.42 करोड़ रुपये, रेखा कुरानी में 1.40 करोड़ रुपये और भारती गोदया में 96.65 लाख रुपये का लाभ हुआ। कुल गलत लाभ 30.56 करोड़ रुपये आंका गया।
जुर्माना और बाज़ार प्रतिबंध
सेबी ने जोशी, कुरानी, धारिणी कुरानी, रेखा कुरानी, भारती गोदया, एम के बी बेस्पोक ऑडियो जनरल और बिंदेश कुरानी पर सात साल की रोक लगा दी। सुमित देसाई और प्रणव वोरा को पांच साल के लिए प्रतिबंधित कर दिया गया। वैभव पंड्या, निशिल मारफतिया, ओल्गा ट्रेडिंग, क्रुणाल खमार, कमलेश धनराजानी, भाविन शाह, रूपल शाह, वीज़ा कैपिटल पार्टनर्स, सुरेश जाजू, विमला जाजू, अंकित जाजू और शीप्रा काबरा को तीन साल के लिए प्रतिबंधित कर दिया गया।
